Несбалансированный инвестиционный портфель

Несбалансированный инвестиционный портфель (unbalanced portfolio) — портфель, состоящий из финансовых инструментов (преимущественно ценных бумаг), в значительной мере не соответствующих целям и критериям его формирования.

Разновидностью несбалансированного портфеля является «разбалансированный портфель», который представляет собой ранее оптимизированный портфель, уже не удовлетворяющий цели инвестора в связи с изменением внешней инвестиционной среды (характера налогового регулирования инвестиционной деятельности, конъюнктуры финансового рынка и т.п.) или внутренних факторов (например, значительной задержкой реализации отдельных реальных инвестиционных проектов).

Несбалансированный инвестиционный портфель является иногда результатом агрессивной инвестиционной политики, предполагающей формирование агрессивного инвестиционного портфеля.