Управляющий паевого инвестиционного фонда

Управляющий паевого инвестиционного фонда (ПИФ) — профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий в соответствии с Федеральным законом «Об инвестиционных фондах» (2001) на основании лицензии доверительное управление имуществом паевого инвестиционного фонда.

Управляющий паевого инвестиционного фонда имеет право управлять имуществом нескольких паевых фондов, а также активами негосударственных пенсионных фондов, чековых и акционерных инвестиционных фондов.

Управляющий паевого инвестиционного фонда является инициатором создания паевого фонда и играет ключевую роль в его деятельности. Он обязан:

  • определять направления инвестирования денежных средств, полученных в доверительное управление;
  • обеспечивать права владельцев инвестиционных паев фонда (пайщиков) и своевременном исполнение их требований о выкупе паев;
  • вести бухгалтерский учет имущества паевого фонда;
  • оценивать стоимость чистых активов (СЧА) фонда и рассчитывать стоимость инвестиционного пая;
  • контролировать своевременность, правильность и полноту поступления от агентов по размещению и выкупу паев фонда (торговых агентов) денежных средств, полученных ими в оплату паев;
  • проводить маркетинг и рекламу паевого фонда с целью привлечения инвесторов.

Управляющий паевого инвестиционного фонда обязан осуществлять доверительное управление имуществом фонда в интересах пайщиков и действовать от своего имени, как управляющий фондом. Он несет ответственность за формирование и реализацию инвестиционной политики паевого фонда, соблюдение его правил и нормативных актов ФКЦБ России, а также отвечает собственным имуществом за ущерб, причиненный пайщикам в результате его виновных действий в случае совершения в свою пользу сделок при наличии конфликта интересов между ним и пайщиками фонда.

Контрольные функции за работой управляющего возложены на специализированного депозитария ПИФ (в форме контроля за состоянием активов). Организационно-правовая форма управляющего ПИФ определяется действующим законодательством РФ.

В качестве управляющего может выступать коммерческая организация в форме открытого акционерного общества, закрытого акционерного общества или общества с ограниченной ответственностью. Управляющий паевого инвестиционного фонда обязан на периодической основе раскрывать информацию о деятельности по управлению имуществом паевого фонда:

  • ФКЦБ России — в форме отчетности;
  • пайщикам и иным заинтересованным лицам — путем публикаций в СМИ, через Интернет, по телефону и др.

Управляющий паевого инвестиционного фонда не имеет права:

  • безвозмездно отчуждать имущество фонда;
  • совершать сделки, нарушающие требования ФКЦБ России;
  • привлекать займы, подлежащие возврату за счет имущества фонда (за исключением случаев, когда займы привлекаются для целей выкупа инвестиционных паев);
  • предоставлять займы за счет имущества фонда;
  • приобретать для фонда производные ценные бумаги.

Кроме того, управляющему ПИФом запрещается:

  • выступать инвестором паевых фондов;
  • покупать активы у своих аффилированных лиц;
  • использовать для покрытия собственных обязательств, средства фонда в размере более 10% СЧА фонда;
  • покупать имущество паевого фонда, находящегося под его управлением;
  • продавать свое имущество паевому фонду, находящемуся под его управлением.

За выполнение функций по управлению имуществом паевого фонда управляющий получает вознаграждение, выплачиваемое за счет имущества фонда. Размер вознаграждения определяется правилами фонда и в соответствии с Типовыми правилами паевого фонда (утверждены Постановлением ФКЦБ России от 12 октября 1995 г.) не может превышать 5% средней СЧА в течение финансового года.

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

восемь + тринадцать =