Системный риск

Системный риск (Systemic Risk) —

  1. Риск нарушения деятельности всей финансовой системы с потенциальными серьезными негативными последствиями для внутреннего рынка и реального сектора экономики.
  2. Вероятность того, что отдельные финансовые учреждения в результате того, что в системе платежей они взаимосвязаны между собой, не смогут выполнить свои обязательства по кредитным или другим соглашениям в результате неплатежей по операциям с другими учреждениями.
  3. Риск, связанный с неспособностью одного финансового учреждения (предприятия) выполнить свои обязательства, что приводит к разбалансировке деятельности других учреждений или функционирования финансовой системы в целом.
  4. Риск, связанный с тем, что несостоятельность одного участника выполнить свои обязательства надлежащим образом станет причиной того, что и другие участники не смогут выполнить свои обязательства надлежащим образом.

Потенциально системно важными могут быть все типы и виды финансовых институтов, продуктов, рынков и инфраструктуры. Системный риск является одним из видов негативных внешних эффектов в платежной или финансовой системах.

Основными рисками, которые могут привести к реализации системного риска в системе расчетов, являются:

Реализация одного или нескольких рисков одной кредитной организации способны нарушить своевременность расчетов между кредитными организациями расчетной системы.

Примером реализации крупного системного риска является кредитный кризис в США в 2007 г. Возникнув в кредитном сегменте банковского рынка, он охватил инвестиционные банки, страховые компании, негосударственные пенсионные фонды, хедж-фонды, срочный рынок и негативно повлиял на систему государственных финансов не только в США, но и во многих других странах мира.

Системный риск банковского сектора – это ситуация, при которой неспособность одного из участников банковского рынка выполнить свои обязательства вызывает вероятность возникновения неплатежеспособности и проблемы с ликвидностью у остальных банковских институтов. В свою очередь, это влияет на риск возникновения и развития финансовой нестабильности в экономике в целом.

С целью минимизации вероятности возникновения и развития системного риска в банковском секторе национальные надзорные органы выделяют системно значимые банки и в отношении них разрабатывают методики по эффективному банковскому надзору.

Системный риск не стоит отождествлять с систематическим риском. Системный риск обычно используется в отношении события, которое может вызвать крах в определенной отрасли или экономике, тогда как систематический риск относится к общему рыночному риску. Системный риск можно охарактеризовать как риск, вызванный событием на уровне отдельной компании, которое является достаточно серьезным, чтобы спровоцировать нестабильность в финансовой системе. А систематический риск — это риск, присущий совокупному рынку, который не может быть решен путем диверсификации.

(См. Банковский кризис, Банковская паника, Дефолт, Риски банковской деятельности).

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

3 × 1 =